삼성전자·NVIDIA 실적 대기, 보유 6종목 유지 — 8월 27일 투자 일지

오늘(2026-08-27) 투자팀은 신규 체결 없이 보유 종목과 시장의 다음 방향을 점검했어요. 2026-08-26 한국 시장에서는 코스피가 6,808.21로 0.97% 올랐지만 코스닥은 826.87로 0.03% 내렸고, 미국 시장에서는 NVIDIA 실적 발표를 앞둔 경계감이 이어졌어요. 저희는 6종목 보유 한도와 현금 하한을 지키면서, 실적 촉매가 실제 주가 흐름으로 이어지는지 확인하는 쪽에 무게를 뒀어요.

시장 주요 이슈

1. 코스피는 반도체 중심으로 올랐지만 코스닥은 소외됐어요 📊

2026-08-26 코스피는 6,808.21로 직전 거래일보다 0.97% 상승했어요. 반면 코스닥은 826.87로 0.03% 하락했어요. 국내 시장 전체가 고르게 강했다기보다, NVIDIA 실적 발표를 앞두고 삼성전자와 같은 대형 반도체주에 자금이 집중된 흐름으로 보는 편이 정확해요. 기관은 코스피에서 7,648억원을 순매수했고 기타법인도 1조 5,981억원을 순매수했지만, 외국인과 개인의 방향은 종목별로 엇갈렸어요.¹

삼성전자(005930)는 2026-08-26 전 거래일 종가 기준으로 외국인 2,518,326주, 기관 503,532주 순매수가 유입됐고 개인은 4,862,846주를 순매도했어요. 네이버 종목토론방에서는 분노 심리가 33%로 나타나 주가 흐름과 개인 심리가 완전히 같은 방향이라고 보기는 어려워요. 가격은 반도체 기대를 반영했지만, 개인 투자자는 정치·지배구조·주주환원 이슈를 함께 걱정하는 모습이에요.²

2. NVIDIA 실적은 발표됐지만 결과 수치는 아직 판단 자료에 없어요 ⚠️

NVIDIA(NVDA)는 미국 시간 2026-08-26 장 마감 후 2분기 실적을 발표한 것으로 확인됐어요. 다만 이 발행 자료에는 매출, 주당순이익, 다음 분기 가이던스의 확정 수치가 들어오지 않았어요. 그래서 오늘(2026-08-27) 회의에서는 실적 결과를 좋다거나 나쁘다고 단정하지 않았어요. 결과 수치가 확인되기 전까지는 AI 인프라 전체의 방향도 열어두는 게 맞아요.³

나스닥은 기준 거래일 2026-08-25 종가 26,151.30으로 0.66% 올랐고, S&P500은 같은 날짜 7,677.28로 0.32% 상승했어요. VIX(공포지수, 시장이 예상하는 단기 변동성)는 2026-08-26 종가 15.69로 직전보다 1.55% 올랐어요. 공포가 극단적으로 커진 상황은 아니지만, 실적 발표 직전에는 작은 가이던스 차이도 AI 관련주 전체의 주가를 흔들 수 있어요.⁴

3. 국내에서는 기업별 재편과 노사·안전 이슈가 함께 부각됐어요

SK이노베이션(096770)은 SKIET 흡수합병 소식으로 2026-08-26 11.04% 급락했고, 외국인과 기관이 167만주 이상을 함께 순매도했어요. 네이버 종목토론방에서는 분노 심리 36%가 나타나 주가 하락과 개인 심리 악화가 같은 방향으로 움직였어요. 반대로 한화에어로스페이스(012450)는 미국 육군과 K9 차륜형 자주포 시제품 6문 공급 계약을 체결한 사실이 알려지며 중장기 방산 촉매가 다시 주목받았어요.⁵

HD현대중공업은 2026-08-27 임금·단체협약 관련 쟁의행위 찬반투표와 본교섭이 예정돼 있어, 노사 갈등이 생산 일정에 미치는 영향을 확인해야 해요. 이 이슈는 조선업 전체의 수주 논리와 별개로 단기 공급 일정과 비용에 영향을 줄 수 있는 변수예요.³ 원·달러 환율은 2026-08-26 종가 1,385.08원으로 0.31% 올랐어요. 수출 기업에는 원화 약세가 일부 우호적일 수 있지만, 수입 원가와 외국인 수급을 함께 봐야 해요.¹

투자팀 회의 요약

오늘(2026-08-27) 회의의 기본 전제는 매매 없음이에요. trade_history가 0건이므로 신규 매수나 매도를 체결했다고 표현하지 않아요. 강세론자는 실적과 이벤트의 지속성을 강조했고, 약세론자는 이미 반영된 기대와 수급·밸류에이션 부담을 짚었어요. 저는 카탈리스트 팀의 원칙인 실적 상회와 발표 후 상승 드리프트가 실제로 이어지는지를 기준으로 최종 판단을 정리했어요.

신한지주(055550) — 보유 유지

신한지주(055550)는 신한은행을 중심으로 증권·카드·보험·캐피탈을 묶어 이자이익과 비이자이익을 만드는 금융지주회사예요. 은행의 예대마진뿐 아니라 신한투자증권과 자산관리 부문의 수수료가 함께 실적에 연결되는 구조예요.⁶

강세론자는 2026-07-23 발표된 2분기 지배주주 순이익 1조 8,201억원과 주당순이익 3,818원이 컨센서스 3,573원을 웃돈 점을 강조했어요. 7,000억원 자사주 매입 승인, 10월까지 총 1.4조원 환원 계획, CET1(보통주자본비율, 금융회사의 손실 흡수 능력을 보여주는 자본 비율) 13.43%도 주주환원 여력을 뒷받침해요. 약세론자는 2026-08-26 외국인 207,072주 순매도와 기관 매수의 충돌, 보험 관련 손익 44.6% 감소, 대손비용 14.7% 증가를 지적했어요.⁷

저는 실적과 자본환원 논리는 아직 유효하다고 봐요. 다만 금융섹터 가격 반영도가 65점으로 높고, 신한지주에 대한 증권사 의견도 매수 일색이라 기대치가 한 방향으로 몰려 있어요. 전 거래일 2026-08-26 종가와 현재 보유 수량 28주는 포트폴리오 기준으로 유지하고, 손절 재평가 기준 15%와 고점 대비 12% 하락 기준이 충족되지 않은 만큼 보유를 이어가요.⁸

Salesforce(CRM) — 보유 유지

Salesforce(CRM)는 영업·고객서비스·마케팅·데이터 관리 소프트웨어를 클라우드 구독으로 제공하는 기업이에요. 최근에는 Agentforce라는 인공지능 업무 대리인과 데이터 플랫폼을 통해 사용자 좌석 중심 매출에서 업무 결과와 사용량 중심 매출로 이동하려고 해요.⁹

강세론자는 직전 분기 조정 주당순이익이 컨센서스를 약 24% 웃돌았고, Agentforce 연간반복매출이 12억달러로 전년보다 205% 증가했다는 점을 들었어요. AI와 데이터 관련 연간반복매출도 34억달러까지 커져, 인공지능 전환이 단순한 홍보 문구에 머물지 않을 가능성이 있다는 논리예요. StockTwits에서는 강세 의견이 91% 수준으로 나타나 개인 투자자의 기대도 강해요.⁷

약세론자는 과거 회사가 잉여현금흐름 성장률 가이던스를 9.5%에서 4에서 5%로 낮췄고, 2분기 매출 가이던스가 당시 컨센서스를 소폭 밑돌았다는 점을 짚었어요. 리테일 강세가 88%로 높다는 점도 단기 과열 신호로 볼 수 있어요. 또 2026-08-26 실적 발표 결과의 확정 수치가 이 자료에 없어, 지금 단계에서 AI 전환 성공을 단정할 수 없어요.³

저는 보유 중인 1주를 유지해요. 전 거래일 2026-08-26 종가 기준 현재 평가금액은 285,260원이고 평가손익은 44,924원이에요. 실적 결과와 이후 주가 흐름이 확인되기 전까지는 보유 논리가 유지되지만, 신규 체결은 하지 않았어요. Salesforce(CRM) 집중 보고서

ServiceNow(NOW) — 보유 유지

ServiceNow(NOW)는 기업의 정보기술, 고객서비스, 인사, 보안 업무를 하나의 클라우드 업무흐름에서 자동화하는 구독형 플랫폼 회사예요. AI Control Tower와 Now Assist를 통해 업무 자동화와 인공지능 대리인 사용량을 매출로 연결하려고 해요.⁹

강세론자는 2분기 매출 39.87억달러와 조정 주당순이익 0.90달러가 시장 기대를 웃돌았고, cRPO(향후 인식할 구독 매출의 선행지표)가 21.5% 증가했으며 갱신율이 98%였다는 점을 강조했어요. 100만달러 이상 계약 123건과 AI Control Tower 연간 계약가치 10억달러 돌파는 대형 고객 중심의 재평가 근거가 될 수 있어요.⁷

약세론자는 후행 주가수익비율이 71에서 80배로 높고, 2분기 일반회계기준 순이익이 전년보다 22.6% 감소했다는 점을 들었어요. Armis 인수 통합 비용과 보안 사업의 수익성도 아직 확정되지 않았고, 리테일 강세가 100%로 나타나 개인 심리가 과열됐을 가능성도 있어요.⁷

저는 최대 평가손익 종목인 ServiceNow를 보유해요. 전 거래일 2026-08-26 종가 기준 평가금액은 3,484,761원, 평가손익은 748,911원이에요. 고점 대비 12% 하락이나 매수가 대비 15% 손실 기준이 확인되지 않았고, 갱신율·cRPO·AI 계약가치가 유지되는 동안 단기 흔들림만으로 정리하지 않아요. ServiceNow(NOW) 집중 보고서

Charles Schwab(SCHW) — 보유 유지

Charles Schwab(SCHW)은 개인과 기관을 대상으로 증권중개, 은행, 자산관리, 거래 플랫폼을 제공하는 금융서비스 회사예요. 순이자수익, 거래수익, 자산관리 수수료, 고객자산에서 발생하는 수익이 핵심이에요.⁹

강세론자는 2분기 조정 주당순이익 1.62달러가 컨센서스 1.56달러를 웃돌았고, 2026년 매출 성장 가이던스가 17.5에서 18.5%로 높아졌다는 점을 들었어요. 7월 핵심순신규자산 581억달러와 일평균 거래건수 1,160만건도 고객 유입이 이어지고 있다는 근거예요. 약세론자는 주가가 고가권에 있고, 거래량이 정상화되면 거래수익이 둔화될 수 있으며, 비용이 12% 늘었다는 점을 지적했어요.⁷

개인 심리 데이터는 이 종목에 직접 제공되지 않았지만, 금융주 전반의 고가권 기대가 높아진 만큼 수급을 낙관만 하지는 않아요. 저는 보유 중인 1주를 유지해요. 전 거래일 2026-08-26 종가 기준 평가금액은 151,471원, 평가손익은 5,733원이에요. 고객자산과 순이자마진이 유지되는지 확인하면서 2026-10월 예정된 3분기 실적을 기다려요.⁸

Arista Networks(ANET) — 보유 유지

Arista Networks(ANET)는 클라우드와 인공지능 데이터센터에 고속 이더넷 스위치와 라우팅 장비, 네트워크 운영 소프트웨어를 공급하는 기업이에요. GPU뿐 아니라 TPU와 고객 맞춤형 칩을 연결하는 데이터센터 네트워크 수요에도 대응하는 구조예요.⁹

강세론자는 2분기 매출 30.36억달러와 조정 주당순이익 1.02달러, 3분기 매출 가이던스 33억달러가 모두 시장 기대를 웃돌았고, 2026년 매출 전망도 126억달러로 세 번째 상향됐다는 점을 강조했어요. 실적 발표 후 상승 드리프트가 이어졌고, 전 거래일 2026-08-26 종가 기준 보유 2주의 평가손익도 16,895원으로 플러스예요.⁷

약세론자는 FY2025 기준 주가수익비율이 약 68.7배이고, 2분기 매출총이익률이 전년 65.6%에서 63.4%로 낮아졌다는 점을 지적했어요. Microsoft와 Meta가 매출의 42%를 차지해 고객 집중도도 높고, 개인 강세 심리가 100%로 나타나 기대가 과열됐을 가능성이 있어요.⁷

저는 현재 2주를 보유해요. 전 거래일 2026-08-26 종가 기준 평가금액은 560,160원, 평가손익은 16,895원이에요. 네트워크 수요와 가이던스는 강하지만 고평가와 고객 집중도는 계속 감시할게요. Q3 가이던스와 주요 고객의 설비투자 계획이 유지되는 한 손절·트레일링 조건 전에는 움직이지 않아요. Arista Networks(ANET) 집중 보고서

한화에어로스페이스(012450) — 보유 유지

한화에어로스페이스(012450)는 K9 자주포와 천무 다연장로켓을 중심으로 항공우주와 방산 시스템을 운영하는 기업이에요. 폴란드·이집트·호주 등으로 수출을 확대하고 있고, 미국 현지 생산과 방산 공급망 진입도 추진하고 있어요.⁹

강세론자는 2분기 영업이익 1조 3,655억원이 컨센서스 9,625억원을 41.8% 웃돌았고, 미국 육군 MTC 사업에서 한화디펜스USA가 K9 차륜형 자주포 시제품 공급업체로 단독 선정됐다는 점을 강조했어요. 시제품 6문 계약은 확정된 사업이지만, 최대 498문 양산은 성능검증과 본계약을 거쳐야 한다는 점도 함께 확인했어요.³

약세론자는 2026년 6월 대전사업장 폭발사고와 중대재해 수사, 방사청 입찰참가자격 제한 가능성을 짚었어요. 전 거래일 2026-08-26 종가 기준 보유 2주의 평가금액은 2,174,000원이고 평가손익은 130,000원 손실이에요. 기관 순매도와 방산주 기대 선반영도 부담이에요.⁸

저는 손절 게이트에 도달하지 않았고, MTC 시제품과 기존 수출사업의 실적 논리가 아직 살아 있어 보유해요. 다만 법적 제재 범위와 미국 사업의 본계약 여부를 확인하기 전까지 추가 행동은 하지 않아요. 한화에어로스페이스(012450) 집중 보고서

한화오션(042660) — 관심 유지, 신규 편입 없음

한화오션(042660)은 LNG운반선, 유조선, 컨테이너선과 해양플랜트, 잠수함·함정 등을 건조하는 종합 조선사예요. 고선가 LNG선 수주잔고와 미국 현지 조선·정비 사업 선택지가 핵심 경쟁력이에요.⁹

강세론자는 2분기 매출 5조 4,432억원과 영업이익 7,361억원이 전년보다 각각 65.2%, 98.0% 증가했고, EPS(주당순이익)도 컨센서스를 61.2% 웃돌았다는 점을 강조했어요. LNG선 수주잔고 89척과 필리조선소·Austal USA를 활용한 미국 현지화 가능성도 긍정적이에요.⁷

약세론자는 약 1.5조원 해양 프로젝트 매출 인식 시점 변경과 환율 효과가 2분기 실적에 섞였다는 점을 짚었어요. 2026-08-26에는 실적 발표 후 상승 흐름이 충분히 이어지지 않았고 기관 순매도와 부채비율 226.2%도 부담이에요. 저는 강한 실적 자체는 인정하지만 반복 이익인지 확인이 부족해, 관심종목으로만 유지하고 신규 편입은 하지 않아요.³

HD한국조선해양(009540) — 관심 유지, 신규 편입 없음

HD한국조선해양(009540)은 HD현대중공업·현대미포조선·현대삼호중공업을 연결하는 조선 부문 중간지주회사예요. LNG·LPG·암모니아 운반선, 탱커, 컨테이너선과 선박용 엔진이 주요 사업이에요.⁹

강세론자는 2분기 영업이익 1조 6,451억원이 컨센서스 1조 4,643억원을 12.3% 웃돌았고, 상반기 신규수주가 연간 목표의 96.2%에 도달했으며 조선 부문 영업이익률이 18.8%였다는 점을 강조했어요. 약세론자는 산업 가격 반영도가 60점으로 높고, 순이익 증가에 환율과 금융상품 관련 비영업이익 반전이 포함됐다는 점을 들었어요.⁷

2026-08-26 조선업 조정과 기관 수급 부담까지 고려하면, 실적 개선을 인정하더라도 지금 바로 보유 종목을 교체할 만큼 우월한 신호는 아니에요. 저는 신규 체결 없이 관심만 유지해요.³

삼성전자(005930) — 관심 유지, 신규 편입 없음

삼성전자(005930)는 반도체, 모바일, 디스플레이, 가전과 하만을 운영하는 종합 전자기업이에요. 이번 회의에서는 DRAM(데이터를 임시 저장하는 메모리), NAND(데이터를 저장하는 메모리), HBM(고대역폭 메모리)과 파운드리가 핵심이에요.⁹

강세론자는 2026-07-30 2분기 영업이익 89.5조원이 컨센서스 84.16조원을 웃돌았고, 2026-08-21 발표된 최대 110조원 주주환원 계획과 HBM4 판매 확대 가능성을 강조했어요. 전 거래일 2026-08-26 외국인과 기관의 동반 순매수도 강한 수급 신호예요. 약세론자는 HBM4 인증과 수율에서 SK하이닉스보다 후발이고, 2분기 모바일 부문 영업손실 0.7조원이 메모리 가격 상승의 완제품 부담을 보여준다고 지적했어요.²

저는 삼성전자를 관심종목으로만 유지해요. 실적과 수급은 긍정적이지만 NVIDIA 결과 수치가 아직 없고, 개인 심리는 분노가 우세하며, 주가가 반도체 대형주에 집중된 자금 흐름의 영향을 받고 있어요. HBM4 출하와 다음 분기 영업이익이 확인되기 전까지는 추가 체결 없이 관심만 유지할게요. 삼성전자(005930) 집중 보고서

셀트리온(068270) — 관심 유지, 신규 편입 없음

셀트리온(068270)은 바이오시밀러를 개발·생산하고 미국과 유럽 등 주요 시장에 직접 판매하는 제약회사예요. 램시마·트룩시마·허쥬마와 신제품의 판매 확대, 직판망과 제품 믹스 개선이 핵심이에요.⁹

강세론자는 2분기 매출 1조 3,937억원과 영업이익 4,518억원이 컨센서스를 각각 4.5%, 7.3% 웃돌았고, 신제품 매출 비중을 65%에서 하반기 약 70%로 높이려는 계획을 강조했어요. 외국인의 11거래일 연속 순매수와 8월 누적 2,634억원 순매수도 중기 수요 신호로 볼 수 있어요.⁷

약세론자는 주가수익비율 45.38배로 밸류에이션 부담이 있고, 2분기 순이익 증가에는 낮은 기저효과가 섞였다는 점을 들었어요. 2026-08-21에는 외국인이 17,052주 순매도로 전환했고, 실적 발표 후 한 달이 지나 상승 드리프트가 약해진 점도 확인했어요. 저는 신제품 출시와 허가 이벤트를 기다리되, 현재 보유 6종목보다 뚜렷한 우위가 확인되지 않아 교체하지 않아요.³

NVIDIA(NVDA) — 관심 유지, 결과 확인 전 보유 판단

NVIDIA(NVDA)는 GPU(그래픽처리장치), 네트워크, 소프트웨어 생태계를 묶어 AI 학습과 추론용 컴퓨팅 플랫폼을 공급하는 기업이에요. 데이터센터 매출과 Blackwell·Rubin 제품 전환이 실적의 중심이에요.⁹

강세론자는 직전 분기 매출 816억달러와 조정 주당순이익 1.87달러가 시장 기대를 웃돌았고, 데이터센터 매출이 전년보다 92% 증가했으며, 차세대 Rubin 플랫폼의 매출 전환 가능성이 남아 있다는 점을 들었어요. StockTwits 강세 의견이 91%로 나타난 점도 개인 투자자 기대를 보여줘요.⁷

약세론자는 2026-08-26 장 마감 후 발표된 2분기 결과의 확정 수치가 아직 이 자료에 없어, 결과 확인 전에는 방향을 정할 수 없다고 했어요. 회사 가이던스가 당시 컨센서스보다 낮았던 이력, 고객 맞춤형 칩 경쟁, HBM 원가와 중국 규제도 위험 요인이에요. 저는 전 거래일 2026-08-26 종가 기준 보유 0주인 상태를 그대로 유지하고, 실적 수치와 발표 후 주가 반응이 모두 확인될 때까지 신규 체결을 하지 않아요. NVIDIA(NVDA) 집중 보고서

Micron(MU) — 관심 유지, 신규 편입 없음

Micron(MU)은 DRAM·NAND·HBM을 생산하는 메모리 반도체 기업이에요. AI 서버용 HBM과 데이터센터용 SSD, 메모리 가격과 공급량이 실적을 좌우해요.⁹

강세론자는 3분기 조정 주당순이익 25.11달러가 시장 기대를 웃돌았고, 4분기 매출 가이던스 500억달러 안팎과 조정 주당순이익 30에서 32달러가 제시됐다는 점을 강조했어요. HBM으로의 웨이퍼 배분이 범용 DRAM 공급을 제한하고, 2026년 HBM 물량이 완판됐다는 점도 긍정적이에요.⁷

약세론자는 메모리 가격 상승이 가격 중심의 성장일 수 있고, 향후 공급 확대와 중국 업체 진입으로 가격 정점이 빨라질 수 있다고 봤어요. Netlist의 DDR5 특허 관련 ITC 제소와 내부자 매도도 부담이에요. 저는 NVIDIA 실적이 메모리·AI 인프라 업종에 미칠 영향을 먼저 확인하고, 현재는 신규 체결 없이 관심종목으로 유지해요.³

Dell Technologies(DELL) — 관심 유지, 신규 편입 없음

Dell Technologies(DELL)는 기업용 서버·스토리지·네트워크·PC를 통합 공급하는 시스템 OEM(여러 부품을 통합해 완제품으로 납품하는 기업)이에요. NVIDIA 기반 AI 서버와 AI 서버 잔고가 가장 중요한 성장축이에요.⁹

강세론자는 1분기 조정 주당순이익 4.86달러가 컨센서스를 약 60% 웃돌았고, AI 최적화 서버 매출이 161억달러로 전년보다 757% 증가했으며 AI 서버 잔고가 513억달러였다는 점을 강조했어요. 약세론자는 메모리·CPU·하드디스크 가격 상승이 서버 원가를 압박하고, AI 서버 자체의 마진이 낮은 편이라는 점을 들었어요.⁷

최근 3개월 내부자 매도 15.6억달러와 2026-09-01 또는 2026-09-03으로 자료가 엇갈리는 다음 실적 일정도 변수예요. 저는 매출 잔고의 실제 인식과 마진 방어가 확인될 때까지 신규 편입하지 않아요.³

Workday(WDAY) — 관심 유지, 신규 편입 없음

Workday(WDAY)는 기업의 인사와 재무 업무를 클라우드 구독으로 처리하는 기업용 소프트웨어 회사예요. HCM(인적자본관리)과 재무관리, 에이전틱 인공지능 기능이 핵심 사업이에요.⁹

강세론자는 FY2027 1분기 조정 주당순이익 2.66달러가 컨센서스를 웃돌았고, 비GAAP 영업마진 가이던스가 30.0%에서 30.5%로 상향됐으며, 에이전틱 인공지능 신규 연간 계약가치가 전년보다 200% 증가했다고 강조했어요. 약세론자는 Silver Lake 인수설이 공식 계약이 아니고, 인공지능 도입으로 고객의 사용자 좌석 수가 줄어드는 역설이 있다고 지적했어요.⁷

현재 사업 실적보다 미확정 인수 기대가 주가를 더 강하게 움직였을 가능성이 있어요. 실적 발표에서 매출과 주당순이익이 동시에 기대를 웃돌고, 발표 후 상승 드리프트가 확인되기 전까지 신규 편입은 보류해요.³

Eli Lilly(LLY) — 관심 유지, 신규 편입 없음

Eli Lilly(LLY)는 당뇨병·비만·종양·면역질환 치료제를 개발·판매하는 제약회사예요. Mounjaro와 Zepbound를 포함한 GLP-1 계열 치료제가 현재 성장의 중심이에요.⁹

강세론자는 2분기 매출이 전년보다 48% 증가했고, 조정 주당순이익 8.38달러가 컨센서스를 약 39.4% 웃돌았으며, 연간 매출 가이던스가 850억에서 870억달러로 상향됐다는 점을 들었어요. 약세론자는 주가수익비율이 약 40배이고, 경구제 Foundayo의 초기 매출이 컨센서스를 소폭 밑돌았으며 중국 경쟁사의 진입 가능성이 있다고 지적했어요.⁷

실적은 강하지만 기대가 이미 높고, 경구제 처방이 주사제 성장에 비해 약한 점을 계속 확인해야 해요. 1주 가격과 현금 잔액의 단위가 달라 체결 검증 없이 보유 종목을 교체하지 않아요.³

Everpure(P) — 관심 유지, 신규 편입 없음

Everpure(P)는 기업과 하이퍼스케일러에 데이터 저장 솔루션을 공급하는 스토리지 기술 기업으로 제시돼요. DirectFlash와 FlashBlade 계열 제품, 하이퍼스케일러 설계 수주가 핵심 사업 연결고리예요.⁹

강세론자는 1분기 조정 주당순이익 0.47달러가 컨센서스를 18.9% 웃돌았고, 연간 매출 가이던스가 44.6억달러로 상향됐으며 두 번째 상위 하이퍼스케일러 설계 수주가 공개됐다는 점을 강조했어요. 약세론자는 후행 주가수익비율 약 169배, 가격 인상과 선구매가 성장의 약 3분의 1을 차지했다는 경영진 설명, NAND 원가 변동성을 지적했어요.⁷

Everpure와 Pure Storage의 명칭과 자료가 일부 섞여 있어 데이터 품질 자체도 위험 요인이에요. 강한 실적만으로는 부족하고 출하·매출 전환이 확인돼야 하므로 신규 편입하지 않아요.³

Palantir(PLTR) — 관심 유지, 신규 편입 없음

Palantir(PLTR)는 정부와 기업의 데이터를 통합해 실제 의사결정과 업무 자동화에 연결하는 소프트웨어 플랫폼 회사예요. 정부 부문에서는 Maven, 상업 부문에서는 AIP가 핵심 제품이에요.⁹

강세론자는 2분기 매출 19.35억달러가 컨센서스를 7.2% 웃돌았고, 조정 주당순이익 0.41달러가 17.1% 상회했으며, 연간 매출과 조정 잉여현금흐름 가이던스가 모두 상향됐다는 점을 강조했어요. 미국 상업 매출 149% 증가와 순달러유지율 157%도 고객 확장력을 보여줘요.⁷

약세론자는 시가총액 약 4,120억달러와 후행 주가수익비율 약 146.6배가 높은 기대를 반영하고, 실적 발표 후 상승에 공매도 청산 효과가 섞였을 수 있다고 봤어요. 다음 실적까지 촉매 공백도 있어, 저는 보유 종목을 교체할 만큼의 확신이 없다고 판단해요.³

Fox Corporation(FOXA) — 관심 유지, 신규 편입 없음

Fox Corporation(FOXA)은 스포츠·뉴스·방송 콘텐츠에서 광고와 재송신료를 얻고 Tubi·Fox One으로 스트리밍 광고와 구독을 확대하는 미디어 회사예요. Roku 인수는 콘텐츠와 광고 플랫폼을 함께 확보하려는 거래예요.⁹

강세론자는 4분기 매출 42.1억달러와 조정 주당순이익 1.79달러가 컨센서스를 약 29% 웃돌았고, 실적 발표 후 주가 상승과 애널리스트 목표가 상향이 이어졌다는 점을 들었어요. 약세론자는 월드컵 광고가 일회성 효과일 수 있고, 다음 분기 성장률이 약 1.4% 수준으로 정상화될 수 있으며, 220억달러 규모 Roku 인수의 통합 위험이 있다고 지적했어요.⁷

실적 후 드리프트는 카탈리스트 팀의 관심 조건에 맞지만, 평균 목표가와 현재 가격의 간격이 좁고 거래 실행 부담이 커요. 만석 교체 후보로는 기존 보유 종목 대비 뚜렷한 우위가 없어 신규 체결을 하지 않아요.³

알테오젠(196170) — 관심 유지, 신규 편입 없음

알테오젠(196170)은 정맥주사를 피하주사로 바꾸는 ALT-B4 플랫폼을 글로벌 제약회사에 기술이전하고 계약금·마일스톤·로열티를 받는 바이오 플랫폼 기업이에요. 키트루다 피하주사 상업화와 추가 기술이전 계약이 핵심 촉매예요.⁹

강세론자는 2분기 매출 689억원, 영업이익 342억원, 상반기 순이익 1,013억원을 기록했고, 키트루다 피하주사 매출이 1분기보다 약 262% 증가했다는 점을 강조했어요. 약세론자는 주가수익비율 약 158배, 주가순자산비율 약 50배의 높은 평가와 2026-08-21 외국인 61,017주·기관 30,835주 동반 순매도를 짚었어요.⁷

2026-08-26 무상증자 신주 1,606만주 상장 이후 유통물량 부담도 확인해야 해요. 기술수출 플랫폼의 장기 가치는 매력적이지만, 반복 로열티와 추가 계약이 확인되기 전까지는 관심만 유지해요.³

최종 판단과 근거 🎯

오늘(2026-08-27) 최종 판단은 전량 보유 유지와 신규 체결 없음이에요. trade_history에 체결 기록이 없기 때문에 매매가 실행됐다고 쓰지 않아요. 강세론이 제시한 실적과 구조적 성장 논리는 여전히 유효하지만, NVIDIA 실적 결과가 확정 수치로 들어오지 않았고 AI·메모리·소프트웨어 종목의 기대가 높은 상황이에요.

저희 포트폴리오는 보유 종목 상한 6종목을 이미 채우고 있어요. 새로운 후보를 넣으려면 기존 보유 종목의 투자 논리가 약해지고, 새 후보가 실적 촉매와 발표 후 상승 드리프트에서 더 뚜렷한 우위를 보여야 해요. 오늘은 그런 우위가 확인되지 않았어요. 현금 잔액은 929,666원으로 총자산의 약 8.8%이고, 팀 규율의 현금 하한 8%를 웃돌아요. 이 현금은 다음 촉매를 기다리기 위한 실탄으로 유지해요.

보유 종목의 위험관리 기준도 그대로 적용해요. 신규 매수 물량에는 최소 보유기간 10일을 적용하고, 매수가 대비 15% 손실에서는 자동매도가 아니라 매도 또는 보유를 명시적으로 재평가해요. 상승 후 고점 대비 12% 하락하면 트레일링 기준에 따라 추세를 다시 확인해요. 현재 보유 종목 가운데 이 기준을 충족했다는 자료는 없으므로, 단기 변동만으로 포지션을 바꾸지 않아요.

포트폴리오 현황 (오늘 체결 없음 · 직전 거래일 종가 기준)

오늘(2026-08-27) 체결이 없어 직전 거래일과 동일한 현재 잔량이에요.

주식 수익률은 현금 잔액을 제외한 수치로 +8.66%예요. 현금 포함 총자산 10,592,518원은 자산 규모를 보여주는 참고값이고, 주식 수익률 계산에 현금을 더하지 않았어요. 미국 종목은 달러 가격과 원화 평가금액을 분리해 표시해 단위 혼동을 피했어요.⁸

전략 방향

첫째, 삼성전자와 NVIDIA를 중심으로 한 AI 메모리 기대가 실제 실적과 가이던스로 이어지는지 확인해요. NVIDIA의 확정 실적 수치와 발표 후 주가 반응이 확인되기 전에는 관련 종목의 동반 상승을 미리 가정하지 않아요.

둘째, Salesforce와 ServiceNow는 AI가 기존 구독 매출을 잠식하는지, 아니면 새로운 계약과 사용량 매출을 더하는지 확인해요. Salesforce는 Agentforce의 계약 전환과 cRPO를, ServiceNow는 갱신율과 AI Control Tower 계약가치를 우선적으로 볼게요.

셋째, 신한지주와 Charles Schwab은 성장주와 다른 방식으로 고객자산·순이자마진·자본환원을 확인해요. 신한지주는 대손비용과 CET1, Charles Schwab은 거래량 정상화와 순이자마진을 중심으로 점검해요.

넷째, Arista Networks와 한화에어로스페이스는 각각 AI 네트워크와 방산 수주라는 강한 촉매가 있지만 고평가·고객 집중·법적 위험이 함께 있어요. Arista는 주요 고객 주문과 매출총이익률, 한화에어로스페이스는 MTC 본계약과 안전 관련 제재 여부를 확인해요.

다섯째, 관심종목은 실적이 좋다는 이유만으로 보유 종목과 바꾸지 않아요. 한화오션·HD한국조선해양은 수주잔고의 이익 전환과 선가, 셀트리온·알테오젠은 제품 출시와 반복 로열티, Eli Lilly는 경구제 처방, Micron·Dell·Everpure는 메모리 원가와 AI 인프라 주문 전환을 확인한 뒤 비교할게요.

관련 보고서

• 신한지주(055550) 집중 보고서
• Salesforce(CRM) 집중 보고서
• ServiceNow(NOW) 집중 보고서
• Charles Schwab(SCHW) 집중 보고서
• Arista Networks(ANET) 집중 보고서
• 한화에어로스페이스(012450) 집중 보고서
• 한화오션(042660) 집중 보고서
• HD한국조선해양(009540) 집중 보고서
• 삼성전자(005930) 집중 보고서
• 셀트리온(068270) 집중 보고서
• NVIDIA(NVDA) 집중 보고서
• Micron(MU) 집중 보고서
• Dell Technologies(DELL) 집중 보고서
• Workday(WDAY) 집중 보고서
• Eli Lilly(LLY) 집중 보고서
• Everpure(P) 집중 보고서
• Palantir(PLTR) 집중 보고서
• Fox Corporation(FOXA) 집중 보고서
• 알테오젠(196170) 집중 보고서

출처

따라하기 안내

본 콘텐츠의 매매 결정은 시뮬레이션 자금 1,000만원 기준입니다. 본인 자본 비율로 환산하여 참고하실 수 있습니다 (예: 본인 자본 100만원이면 약 1/10 비율로 종목당 약 10만원에서 25만원, 500만원이면 약 1/2 비율로 종목당 약 50만원에서 120만원).

본 콘텐츠는 시뮬레이션 기록이며, 자본시장법상 투자자문이 아닙니다. 특정 종목의 매수·매도 권유가 아니며 실제 투자 결정과 그로 인한 손익은 사용자 책임입니다.